客服服務
下載APP
來源 會計網(wǎng)
0
基差交易中的賣方交易策略

基差交易中的賣方交易策略

2022-08-12 14:23
334 瀏覽

　　基差交易中的賣方交易策略的內(nèi)容包括：

　　基差賣方升貼水的報價和確定。在基差貿(mào)易中，對賣方而言，其交易本質(zhì)就是通過協(xié)議基差把其所面臨危機以套期保值形式傳遞到現(xiàn)貨交易對手手中。假定基差賣方和交易對手訂立基差貿(mào)易合同前進行套期保值（建倉）的市場基差是B1，交易對手基差買方點價時基差賣方套保頭寸平倉基差是B2，這時基差的變化△B=B2-B1。

　　基差賣方套期保值的時機選擇。在基差交易中，作為基差賣出一方，最擔心的是簽訂合同之前的升貼水報價不被基差買方接受，或者是基差賣不出好價錢而期貨市場上的套保持倉正承受被套浮虧和追加保證金的狀態(tài)。有時基差賣方會較長一段時間尋找不到交易買方，在此期間所面臨的風險主要是基差走勢向不利于套保頭寸的方向發(fā)展。

　　基差交易作為一種定價與套期保值策略，為進口商所常用。是進口商利用期貨市場價格固定現(xiàn)貨交易價格以傳遞轉(zhuǎn)售價格波動風險的套期保值策略。進口商常用基差交易套期保值。進口商和出口商協(xié)商后對固定價格沒有把握，同意以交易所期貨價格加出口商持倉費為浮動價格，即購買現(xiàn)貨的基差固定下來作為持倉費。

文章版權會計網(wǎng)kuaiji.com所有，未經(jīng)許可不得轉(zhuǎn)載。
掃碼關注“ 會計小助手公眾號 ”
點擊菜單“ XXXX ”→訂閱即可
 （微信需綁定公眾號才能成功接收提醒）
2021注會報名入口開通后，將及時給您發(fā)送微信通知
敬請關注