客服服務(wù)
下載APP
當(dāng)前位置： 會計網(wǎng) 專業(yè)問答金融正文
來源 會計網(wǎng)
0

對沖比率是什么

2022-06-07 11:12
1624 瀏覽

　　對沖比率是一種可以顯示相關(guān)資產(chǎn)價格變動時對期權(quán)價格影響的一種變動率，可以用對沖值（Delta值）來表示。認購期權(quán)的對沖值為正數(shù)，范圍在0-1之間，因為認購期權(quán)的價格會隨股價上升而上升；而認沽期權(quán)的對沖值為負數(shù)，范圍在-1-0之間，因為認沽期權(quán)的價格會隨股價上升而下降。等價認購期權(quán)對沖值接近0.5，等價認沽期權(quán)對沖值則接近-0.5。

　　期權(quán)的對沖值會隨股價大幅變動而發(fā)生改變，有關(guān)對沖值預(yù)期對期權(quán)金的影響變動率只適用于正股價出現(xiàn)輕微變動的時候。因此使用對沖值來預(yù)測期權(quán)價格的變動不適合應(yīng)用在股價出現(xiàn)大幅變動的時候。

文章版權(quán)會計網(wǎng)kuaiji.com所有，未經(jīng)許可不得轉(zhuǎn)載。

相關(guān)課程

掃碼關(guān)注“ 會計小助手公眾號 ”
點擊菜單“ XXXX ”→訂閱即可
 （微信需綁定公眾號才能成功接收提醒）
2021注會報名入口開通后，將及時給您發(fā)送微信通知
敬請關(guān)注